部分人试图通过未备案的境外交易平台进行兑换。这些平台常以 “去中心化”“匿名交易” 为噱头，诱导用户用人民币在其场外交易区与其他用户私下交易。流程上，买方需先将人民币转入卖方提供的私人账户，待对方确认收款后，再通过平台转移 USDT。然而，这类交易完全脱离监管，卖方可能在收款后直接拉黑买方，或利用虚假身份规避追责，导致买方 “钱币两空”。2024 年某案例中，投资者通过境外平台购买 USDT，转账后对方消失，损失达数十万元，因平台服务器位于境外，维权难度极大。
还有人依赖社交平台上的 “中介” 完成交易。这些中介声称能提供 “担保服务”，实则可能是诈骗团伙成员。他们先以 “低手续费” 吸引用户，待用户转账后，便以 “账户冻结”“需要缴纳保证金” 等理由继续索要钱财，最终卷款跑路。更隐蔽的风险在于，部分中介利用 USDT 的跨境流通性从事洗钱活动，用户一旦参与，可能成为违法犯罪的 “工具人”，面临法律制裁。
我国监管层对虚拟货币交易的打击态度坚决。2021 年以来，央行等部门多次强调，虚拟货币兑换、交易等活动均属非法，金融机构不得为相关活动提供服务。支付宝、微信支付等机构已建立监测机制，对涉及虚拟货币交易的账户采取限制措施。2023 年，全国多地警方查处多起 USDT 非法兑换案件，涉案人员因涉嫌非法经营罪、洗钱罪被追究刑事责任。
从市场本身来看，USDT 的 “稳定性” 并非绝对。其价值依赖发行方 Tether 的美元储备背书，但历史上曾多次出现储备资产不透明的争议，引发价格波动。此外，加密货币市场缺乏监管，价格操纵、平台倒闭等事件频发，用户资产安全无从保障。
